‏توزيع ملكية ‎#البيتكوين بتاريخ 15 يوليو 2025 المعروض الكلي الثابث 21 مليون حبة بيتكوين -حوالي 750 ألف شخص فقط يمتلكون واحد بيتكوين، (هل أنت منهم ؟ ) -حوالي 110,000 شخص فقط يمتلكون 10 حبات بيتكوين -حوالي 9750 شخصًا فقط يمتلكون 100 حبة بيتكوين -تم فقدان 1.57 مليون بيتكوين، (7.5% من العرض) -يمتلك الأفراد 14.06 مليون حبة بيتكوين، (67% من العرض) -تملك الشركات 1.15 مليون حبة بيتكوين، (5.5 % من العرض) -تمتلك صناديق الاستثمار المتداولة Bitcoin ETFs عدد 1.43 مليون حبة بيتكوين، (6.8% من المعروض) -الحكومات تمتلك 314 ألف حبة بيتكوين، (1.5% من المعروض) -كيانات أخرى 379 ألف حبة بيتكوين، (1.8% من المعروض) -ساتوشي 968 ألف حبة بيتكوين (4.6% من المعروض) -الكميات المتبقيه التي ستعدن خلال 100 سنه القادمه 1.11 مليون حبة بيتكوين، (5.3% من المعروض) لذا فإن ما نشهده الآن هو إعادة التوزيع من الأفراد إلى الشركات والصناديق والحكومات. معلومات وتفاصيل أكثر عن الصوره أدناه 👇: بناءً على الصورة أدناه، يمتلك الأفراد 14.06 مليون بيتكوين، وهو ما يُمثل 67% من إجمالي 21 مليون بيتكوين. وتُشير الصورة أيضًا إلى أنه من المُقدر فقدان 1.57 مليون بيتكوين (7.5% من المعروض). يتطلب مُراعاة تعقيد ملكية بيتكوين - حيث يمتلك بعض الأفراد بيتكوين عبر عناوين ومحافظ متعددة، ويشارك عدة أشخاص بعض العناوين والمحافط - البيانات من Glassnode وBitinfoCharts، اللتين تتتبعان النشاط على سلسلة البلوك شاين للبيتكوين وتوزيعات المحافظ، والأرقام الدقيقة تُمثل تحديًا بسبب ميزات الخصوصية مثل خلط العملات وإعادة استخدام العناوين. 1. عدد الأشخاص الذين يمتلكون أكثر من بيتكوين واحد: يشير Glassnode وBitinfoCharts إلى أن ما يقرب من مليون عنوان يحتوي على أكثر من 1 بيتكوين. ومع ذلك، نظرًا لأن الأفراد قد يتحكمون في عناوين متعددة وبعض العناوين مشتركة (مثل منصات التداول أو المحافظ العائلية)، فمن المرجح أن يكون العدد الفعلي للمالكين الفريدين أقل. مع تعديل نسبة التداخل المقدرة بنسبة 20-30% (وهو افتراض شائع في تحليلات البيتكوين)، من المرجح أن يكون عدد الأفراد الذين يمتلكون أكثر من 1 بيتكوين حوالي 700,000 إلى 800,000. 2. عدد الأشخاص الذين يمتلكون أكثر من 10 بيتكوين: تشير BitinfoCharts إلى أن حوالي 150,000 عنوان تحتوي على أكثر من 10 بيتكوين. مع مراعاة ملكية العناوين المتعددة والعناوين المشتركة، قد يقلل التداخل هذا بنسبة 25-35%. ويشير هذا إلى أن ما يقرب من 100,000 إلى 120,000 فرد يمتلكون على الأرجح أكثر من 10 بيتكوين. والبيتكوين المفقود (1.57 مليون بيتكوين) هذا الرقم قليلاً، حيث قد تكون بعض المحافظ المفقودة في هذا النطاق، ولكن هذا غير قابل للقياس الكمي بدون مزيد من البيانات. 3. عدد الأشخاص الذين يمتلكون أكثر من 100 بيتكوين: تُظهر بيانات Glassnode حوالي 15,000 عنوان تحتوي على أكثر من 100 بيتكوين. مع التداخل الكبير بسبب الأفراد أو الكيانات ذات الثروات الكبيرة التي تستخدم عناوين متعددة، ومع مراعاة الوصاية المشتركة (مثل المستثمرين المؤسسيين)، من المرجح أن ينخفض عدد المالكين الفريدين بنسبة 30-40%. ويقدر هذا أن حوالي 9,000 إلى 10,500 فرد يمتلكون أكثر من 100 بيتكوين. وسيؤدي فقدان بيتكوين في هذا النطاق إلى انخفاض هذا الرقم قليلاً، لكن البيانات غير كافية للتعديل بدقة.

‏"استراتيجية الاستثمار في ‎#البيتكوين للمدى الطويل" -في هذا المقال سأتحدث عن استراتيجية الاستثمار البعيد المدى بالبيتكوين، وسيكون كثريد وسأضع بالردود روابط لمقالات سابقه ومساحات صوتيه تشرح جوانب مختلفه بالبيتكوين، وهذه الاستراتيجيه تحدثت عنها سابقا بشكل متكرر في تغريدات أو مساحات صوتيه، وسأوضح بعض التعديلات الشخصيه التي قمت بها لتناسبني أكثر بعد تجربة سنوات في الاستثمار في البيتكوين. -البيتكوين أحد الأصول التي جذبت اهتمام المستثمرين حول العالم. حيث أثبتت البيتكوين قدرتها على تحقيق عوائد كبيرة على المدى الطويل، مما يجعلها خيارًا جذابًا للمستثمرين الذين يتبنون استراتيجية استثمارية طويلة الأجل. -القناعه بالبيتكوين ولماذا الاستثمار في البيتكوين للمدى الطويل؟ دائما ما أردد في المساحات الصوتيه حتى أنكم مللتم، أن المشكله الأكبر التي تواجه المستثمر بالبيتكوين هي القناعه والفهم العميق للبيتكوين، حيث لا يمكن أن تمسك البيتكوين لسنوات وأن تتحمل التذبذب السعري والأسواق الهابطه للبيتكوين بنسب قد تصل الى -70% دون أن تكون مقتنع اقتناع تام بالبيتكوين وتعرف أنك تمسك أصل ثمين مستمر بالارتفاع بإذن الله. وهذه القناعه لا تحصل إلا بالقراءه والاستماع والمشاهده والتعلم عن البيتكوين بشكل عميق ومستمر دون توقف، وقد لخصت سابقا تعريفي للبيتكوين من تجربة سنوات بالتالي: تعريفي الشخصي للبيتكوين: "البيتكوين هو بروتكول محايد متاح للجميع يتيح حفظ ونقل القيمة عبر الزمان والمكان بشكل لا مركزي بدون تدخل طرف ثالث يتميز بالندره المطلقه بين جميع الأصول" والبيتكوين تُعتبر "ذهبًا رقميًا" بسبب خصائصها الفريدة، مثل ندرتها (الحد الأقصى للعرض هو 21 مليون حبة بيتكوين)، اللامركزية، والشفافية التي توفرها تقنية البلوكتشين للبيتكوين. هذه الخصائص تجعلها أداة لنقل وحفظ القيمة في مواجهة التضخم الاقتصادي وانخفاض القوه الشرائية للعملات الورقيه التقليدية. بالإضافة إلى ذلك، تزايد قبول البيتكوين كوسيلة دفع واستثمار وخزينه من قبل الشركات الكبرى والمؤسسات المالية يعزز من جاذبيتها. -مبادئ استراتيجية الاستثمار طويل الأجل في البيتكوين: 1.استراتيجية "HODL" (الاحتفاظ المستمر دون بيع): مصطلح "HODL" مشتق من خطأ إملائي في منتدى للبيتكوين عام 2013، ويعني Hold الاحتفاظ بالبيتكوين بغض النظر عن تقلبات السوق. هذه الاستراتيجية تعتمد على الإيمان بأن قيمة البيتكوين سترتفع على المدى الطويل بسبب زيادة الطلب ومحدودية العرض وخصائص البيتكوين الفريده. المستثمرون الذين يتبعون هذه الاستراتيجية يتجاهلون الانخفاضات المؤقتة ويركزون على النمو طويل الأجل. 2.الشراء بطريقة متوسط تكلفة الدولار (DCA): للقيام بحفظ البيتكوين سنوات طويله Hodler تحتاج لشراء البيتكوين أولا، ومن الخطا الشائع شراء كامل الكميه مرة واحده لأن السوق قد يعاكسك وينخفض السعر بشده وتكون خسارتك كبيره لفتره من الزمن طويله قبل عودة السوق للارتفاع مجددا، لذلك يفضل الشراء على دفعات كل فتره زمنيه مبلغ محدد للحصول على أفضل متوسط سعري واستثمار مبلغ ثابت من المال بشكل دوري (يوميا أو اسبوعيا أو شهريًا) في البيتكوين، بغض النظر عن سعر السوق. هذا يقلل من تأثير التقلبات السعرية، حيث يتم شراء المزيد من البيتكوين عند انخفاض الأسعار وأقل عند ارتفاعها، مما يؤدي إلى متوسط تكلفة استثمار معقول على المدى الطويل. 3.التخصيص المالي المتوازن: يُنصح المستثمرون بتخصيص نسبة جيده من مدخراتهم والتدفق النقدي لديهم للشراء والاسثمار في البيتكوين DCA مع تنويع استثماراتهم بنسبه أقل في أصول أخرى مثل الأسهم والذهب والودائع الاسلاميه والعقارات. وهذا يقلل من أثر تقلبات سعر البيتكوين مع الاستفادة من إمكانات نموها. 4.التخزين الآمن: للاستثمار طويل الأجل، يجب تخزين البيتكوين في محافظ آمنة، مثل المحافظ الخارجية الباردة أوف لاين (Cold Wallets) التي لا تتصل بالإنترنت، لتجنب الاختراق أو السرقة. المحافظ الساخنة (Hot Wallets) قد تكون مناسبة للتداول اليومي، لكنها أقل أمانًا للمدى الطويل. -المخاطر المرتبطة بالاستثمار في البيتكوين: 1.التقلبات السعرية: البيتكوين معروفة بتقلباتها الشديدة، حيث يمكن أن تشهد ارتفاعات أو انخفاضات بنسبة 20-30% في غضون أيام. المستثمرون طويل الأجل يجب أن يكونوا مستعدين نفسيًا لهذه التقلبات. والسند في ذلك هو القناعه والتعلم المستمر للبيتكوين. 2.المخاطر التقنية: على الرغم من أن تقنية البلوكتشين للبيتكوين آمنة، إلا فقدان مفاتيح المحافظ الخاصة بمحفظتك يمكن أن يؤدي إلى خسارة البيتكوين بشكل دائم. لذلك قبل توجهك لتخزين بتكوينك في محفظه بارده تأكد أنك تعلمت وأتقنت التعامل مع المحافظ البارده وحفظ الكلمات المفتاحيه. ‏-الحد الزمني الأدنى لمسك البيتكوين: الفتره الزمنيه الأدنى لمسك البيتكوين ك Hodler هي خمس سنوات وكلما امتدت السنوات زاد العائد، أقل من خمس سنوات قد لا تحقق نتائج مرضيه لأنه لابد من التعرض للدوره السعريه للبيتكوين والتي سأشرحها في النقطه التاليه. -تنصيف البيتكوين والدوره السعريه للبيتكوين: تصنيف البيتكوين Bitcoin Halving حدث يقوم به بروتكول البيتكوين أتوماتيكا كل أربع سنوات، وفيه تخفض مكافأة المعدنين إلى النصف في كل تنصيف، مما يترتب عليه ظهور دوره سعريه للبيتكوين كل أربع سنوات وذلك بسبب انخفاض المنتج والعرض من البيتكوين وازدياد الطلب، والدوره السعريه تبدأ بتنصيف البيتكوين ويعقبها لمدة سنه ونصف تقريبا صعود قوي ويتضاعف سعر البيتكوين عدة مرات، ثم بعد ذلك تدخل البيتكوين سوق هابط وصل أحيانا اكثر من -70% لمدة عام ونصف أخرى، ثم سنه من التذبذب إلى أن يأتي التنصيف التالي وهكذا، تكررت هذه الدوره عدة مرات، لكن في كل مره تقل حدة الصعود والهبوط نظرا لزيادة القيمه السوقيه للبيتكوين (ملاحظه: ما حدث بالماضي لا يلزم أن يتكرر دائما). -تعديلات شخصيه أضفتها للاستراتيجية من تجربة سنوات لتناسبني أكثر (ملاحظه: ما يناسبني قد لا يناسبك): 1.لرأس المال الكبير أفضل أن يتمركز المستثمر ب 25% من رأس المال مباشره والباقي يشتري بطريقة DCA الشراء بشكل اسبوعي لمده لا تقل عن 75 أسبوع لتوسيط التكلفه. 2.بعد مرور من (15 إلى 21 شهر) من حدوث تنصيف البيتكوين Bitcoin Halving غالبا ما تحدث قمة الدورة السعريه للبيتكوين، أقوم بجني ربح من 25% الى 35% من محفظة البيتكوين كحد أقصى في انتظار حصول تصحيح أو سوق هابط للبيتكوين لأزيد كميات، وأحيانا أوجه الربح لاستثمارات اخرى غير البيتكوين، أما باقي المحفظه فلا أبيعه. 3. أنوع بالاستثمارات غير البيتكوين مثل الذهب والأسهم والعقار والودائع الإسلامية، لكن البيتكوين دائما تمثل من 50% إلى 60% من مجمل الأصول، وعندما ترتفع نسبة البيتكوين نظرا لصعودها القوي، اعيد موازنة المحفظه مع الأصول الاخرى. -نصائح للاستثمار الناجح في البيتكوين: 1.التعلم المستمر: وهذه هي المره الثالثه في هذا المقال التي أكرر فيها أهمية التعلم المستمر. البيتكوين يتطور بسرعة، لذا يجب على المستثمرين متابعة الأخبار المتعلقة بالبيتكوين، التشريعات، والتطورات التقنية، لا تحصر تعلمك في الجانب التقني، بل أفهم علاقة البيتكوين اقتصاديا وسياسيا واجتماعيا وانسانيا وعلاقتها بالطاقه وغيرها. 2.تجنب العواطف: إتخاذ قرارات استثمارية بناءً على الخوف أو الطمع قد يؤدي إلى خسائر. الالتزام بخطة استثمارية مدروسة هو المفتاح. 3.لا تبيع كل البيتكوين كاملا ستندم!!، على مدى سنوات رأيت من باع البيتكوين، وواصلت البيتكوين الصعود بدونه، إذا أردت البيع 30% فقط كحد أقصى من المحفظه. 4. لا تضارب في البيتكوين بشكل سريع، ستخسر من المضاربه بالبيتكوين، ولا تحاول أن تصيد القمه والقاع، لن تنجح في ذلك. 5.لا تهدر أموالك وجهدك بالعملات البديلة غير البيتكوين، لأنه لا استخدام حقيقي لها، وإذا اصررت أن تتعرض للعملات البديله فلا تتجاوز 10% من المحفظه و 90% تبقى بالبيتكوين. 6. ستواجه الكثير من المثبطين والمعارضين والساخرين بأستثمارك بالبيتكوين، لا تلفت لهم وأمض في طريق الاستثمار الطويل بالبيتكوين. أخيرًا .. الرحله طويله في البيتكوين، ولا تعتقد أنها سهله لكنها ممتعه، تحلى بالصبر ثم الصبر ثم الصبر. أرفقت صوره أدناه لتغريده لي في عام 2017 لتعلم أن الرحله طويله، في التغريده كنا نحتفل باختراق البيتكوين قمة 5000 دولار، ونحن اليوم نحتفل بقمة 120 ألف، وقد نحتقل مستقبلا بقمم وأرقام قد لا تخطر على بالنا. أعلم ان الكثير من أصدقاء البيتكوين قد يختلفون معي في بعض الأفكار، وأنا أحترم اختلافهم، لكن ما سبق هو ما ناسبني وعمل معي وحقق نتائج مرضيه بفضل الله. المقال قابل للنقد والإختلاف وأتمنى أن يقدم القليل من الفائده. سيكون في الردود التاليه روابط لمقالات ومساحات صوتيه شرحت فيها جوانب مختلفه بالبيتكوين ليكون المقال أشبه بمرجع يجمع الكثير. رابط المقال والردود بتوتير X https://x.com/bitcoin_way/status/1948399038409084996?t=wr0mZEMMwk9fLMLaRLkmqQ&s=19

‏هل يحتاج ‎#البيتكوين إلى سرديه أو رواية جديدة؟ من متابعتي لمستجدات البيتكوين على المنصات أعتقد أن هناك تغييرات مهمه في مؤيدي وجمهور البيتكوين وملاحظتها مهمه لفهم آلية تطور السوق وهذه التغييرات أعتقد أنها جيده ومهمه لفهم السوق، أعتقد أن مناصري البيتكوين Bitcoin Maximalists لا بد أن يخف دورهم لفئات جديده. يتميز مجتمع البيتكوين بتنوع آرائه، وهو ما يُعتبر أحد نقاط قوته التاريخية. هذا التنوع يعزز من تطور البروتوكول، حيث يساهم في إثراء النقاشات وتعزيز مرونته. في الوقت الحاضر، تشهد السرديات المحيطة بالبيتكوين تطورًا ملحوظًا، مما يثير تساؤلات حول كيفية استجابة المتحمسين لهذه التغيرات مقارنة بالدورات السابقة. أحد الفروقات البارزة في الدورة الحالية هو تراجع مشاركة المستثمرين الأفراد، مما يجعل ديناميكيات السوق مختلفة عن السابق. لم يعد اعتماد البيتكوين حدثًا جماعيًا، بل أصبح يعتمد على تقارب السرديات بين فئات مختلفة. تطورت منصات النقاش حول البيتكوين من منتديات مثل "بيتكوين توك" إلى منصات مثل "ريدت" و"تويتر" X، مما أدى إلى انقسام المجتمع إلى فصائل متعددة، مثل تلك التي تركز على الخصوصية أو المؤسسات. هذه الانقسامات، التي تدعمها الخوارزميات الرقمية، أدت إلى خلق فقاعات معلوماتية، حيث يتحدث المؤثرون بلغة تناسب جمهورهم، مما يقلل من اللحظات المشتركة بين مستخدمي البيتكوين من الفئات المختلفه. النقاشات النقدية غالبًا ما تحدث داخل دوائر متفقة مسبقًا، مما يصعب التواصل بين المجموعات المختلفة. يُلاحظ أن البشر، بسبب انشغالهم بحياتهم اليومية، يميلون إلى البقاء ضمن فقاعاتهم المعرفية، مما يحد من قدرتهم على استيعاب وجهات نظر متنوعة. هذا الواقع يجعل القليل من الأفراد فقط قادرين على الانتقال بين هذه الفقاعات المعرفيه والحصول على رؤية شاملة. مع ذلك، أشدد على أهمية توسيع دائرة المستفيدين من البيتكوين، بدلاً من التركيز على رواية واحدة أو فئة معينة. البيتكوين قد لا يكون مناسبًا للجميع بنفس الطريقة، حيث يمكن للبعض استخدام منتجات مرتبطة به بدلاً من الشبكة الرئيسية. يُقارن هذا بتطور نظام لينكس، الذي لم يحقق نجاحًا كبيرًا كمنصة مكتبية، لكنه دُمج بنجاح في أنظمة مثل أندرويد. هذا يثير تساؤلات حول ما إذا كان البيتكوين سيسلك مسارًا مشابهًا، محققًا نجاحًا بطرق غير متوقعة. تطورت السرديات المحيطة بالبيتكوين على مر السنين، من فكرة التحويلات المالية إلى مفهوم "الذهب الرقمي"، ثم إلى تنوع أكبر في الروايات. هذا التنوع يعكس قوة البيتكوين كبروتوكول يمكن تفسيره من خلال ثقافات فكريه فرعية متعددة، مما يجذب أفرادًا من خلفيات متنوعة. الاختلافات داخل المجتمع، بما في ذلك وجهات النظر حول التعدين أو التطوير، تعزز من مرونة البروتوكول وتدعم نموه. تغطية البيتكوين في وسائل الإعلام شهدت تحولات كبيرة. في البداية، كانت التغطية محدودة، لكن منذ عام 2021، بدأت وسائل الإعلام المالية التقليدية مثل "بلومبرغ" و"فوربس" بتقديم تقارير أكثر إيجابية، بينما لا تزال بعض المنافذ، مثل "فاينانشال تايمز"، متمسكة بموقف سلبي وكذلك أغلب وسائل الإعلام العربية. هذا التحيز يُعزى إلى "أسر الجمهور"، حيث تستمر بعض الوسائل في تقديم محتوى سلبي لتلبية توقعات جمهورها. في المقابل، وسائل الإعلام المتخصصة في العملات الرقمية، مثل "بيتكوين ماغازين"، تقدم تغطية داعمة، بينما تقدم أخرى مثل "ديكريبت" رؤية متوازنة. اللحظات الثقافية، مثل اعتماد السلفادور للبيتكوين أو ظهور شخصيات مؤثرة، لعبت دورًا كبيرًا في جذب الاهتمام. ومع ذلك، يُلاحظ أن البيتكوين أصبح أقل إثارة مؤخرًا، خاصة بين الشباب، بسبب تعقيده وغياب شخصيات بارزة تدعمه. الميمات واللحظات الفيروسية قد تكون وسيلة فعالة لجذب الجيل الجديد، لكن ارتفاع الأسعار أو أحداث كبرى، مثل تجميع الدول للبيتكوين، قد تكون ضرورية لإعادة إحياء الاهتمام. في النهاية، أشدد على أهمية قبول التنوع في السرديات المحيطة بالبيتكوين. فرض رواية واحدة قد يحد من نموه، بينما يعزز التنوع من قدرته على جذب جمهور أوسع. مع استمرار تدفق مستخدمين جدد، يبقى البيتكوين بروتوكولًا مرنًا يتكيف مع احتياجات وثقافات مختلفة، مما يضمن استمرارية تطوره في المستقبل. مجرد وجهة نظر شخصية قابله للنقد والنقاش.